ROTA - koefitsient, mis võrdub puhaskasumi ja varade summa suhtega. Arvutusandmed sisaldavad Eelarve Ja Teatage edasi finantstulemused (endine kasumiaruanne). See on kasumlikkuse üldine näitaja, mis kajastab kasumi suurust kapitaliühiku maksumuse kohta (organisatsiooni kõik rahalised ressursid, sõltumata rahastamisallikatest).

Koguvarade tootlus – mis näitab

Koguvarade tootlus(ROTA) iseloomustab organisatsiooni vara kasutamise efektiivsust, kutsekvalifikatsioon ettevõtte juhtimine.

Koguvarade tootlus – valem

Koefitsiendi arvutamise üldvalem:

Arvutusvalem vastavalt bilansiandmetele:

kus rida 2300 - majandustulemuste aruande rida (vorm nr 2), rida 1600 - bilansi rida (vorm nr 1) aasta alguses ja lõpus.

Koguvarade tootlus – väärtus

Indikaatori kasv Koguvarade tootlus seotud:

• organisatsiooni puhaskasumi suurenemisega,
• kaupade ja teenuste tariifide tõus või kaupade tootmise ja teenuste osutamise kulude vähenemine,
• koos varade käibe kasvuga.

Vähenemine on tingitud:

• organisatsiooni puhaskasumi vähenemisega,
• põhivara, käibe- ja põhivara väärtuse suurenemisega,
• varade käibe vähenemisega.

Sünonüümid

• majanduslik tasuvus
• varade majanduslik tulu

Kas lehest oli abi?

Lisateavet koguvarade tootluse kohta

1. Ettevõtte finants-majandusliku seisundi reitinguhinnangu moodustamise koefitsientide normväärtustest Ra Koguvarade kasutamise efektiivsus Pch Ba Puhaskasumil põhinev omakapitali tootlus Rk Omakapitali kasutamise efektiivsus
2. TNK-BP Holdingu M&A tehingute finantstulemuse hinnangut kasutavad valdkonna ettevõtted keskmisest efektiivsemalt ning OAO TNK-BP Holdingu koguvarade kasumlikkus on 4 korda kõrgem valdkonna väärtusest ja 3
3. IFRS-i mõju PJSC Rostelecom finantsseisundi analüüsi tulemustele Järgmises grupis - erinevad andmed kasumlikkuse kohta 26 käibekapitali käibekapitali omakapitali müük Uuringus kasutati tavalisi meetodeid
4. Majanduslik tasuvus Sünonüümid varade majanduslik tasuvus koguvarade tootlus Leht oli kasulik FinEkAnalysis programmis arvutatud Analüüsi ja hindamise plokis
5. Varade majanduslik tasuvus Sünonüümid koguvarade majanduslik tootlus Leht oli kasulik FinEkAnalysis programmis arvutatud Analüüsi ja hindamise plokis
6. Transpordisektori ettevõtete pankroti prognoosimine Võib märkida, et lõplik mudel sisaldab näitajaid nõuete tagasimaksmise perioodi absoluutse likviidsusnäitaja töötsükli kohta käibevarade ja koguvarade suhte kohta kulude tasuvus nõuete ja võlgnevuste suhe. koguvara ja koefitsient
7. Rahavoogude rahaaruande konsolideerimise analüüsi metoodika Raha tootlus koguvaralt % 7,87 15,15 Puhas raha tootlus investeeritud kapitali bruto % 4,86 ​​9,57
8. Haridusorganisatsiooni finantsseisundi terviklik analüüs Tabel 15 Tegevuse tasuvus haridusorganisatsioon aastal 2012, 2013 nr p p Näitaja 2012 2013 Absoluutne... Koguvarade keskmine aastaväärtus aastaks jääkväärtus 932 018,7 1 049 672,9 117 654,2 112,6 2 Aasta keskmine
9. Juhised organisatsiooni finantsseisundi analüüsimiseks seoses juhtimiseesmärkide ja kasutajate vajadustega Puhaskasum Varad kokku 13 10 Omakapitali tootlus Puhaskasum Aktsiakapital 31 24 Pikaajaline tootlus
10. Selline erinev firmaväärtus: erinevate meetodite aprobeerimine ettevõtte firmaväärtuse hindamiseks ja saadud tulemuste tõlgendamiseks RCA - koguvara tootlus TA - koguvara väärtus w - omakapitali osakaal struktuuris
11. Ehitus- ja põllumajandustööstuse ettevõtete pankroti ennustamise mudelid
12. Kõikide varade aasta keskmine bilansiline väärtus tuhat rubla 2135268 2259015,5 123747,5 3 Tootlus koguvaralt % -4,788 34,878 39,666 4. Tulumaksukulu tuhat rubla
13. Finantsseisundi analüüs dünaamikas 2014. aasta kõrvalekalle 2010. aastast
14. Finantsvarade analüüs konsolideeritud raamatupidamise aastaaruande järgi Rahavoogude aruande kohaselt analüüsitakse finantsvaradega tehtavate toimingute intensiivsust Vastavalt koondkasumi aruandele ja konsolideeritud raamatupidamise aastaaruande lisadele hinnatakse efektiivsust.
15. Finantsotsuste põhjendamine väikeorganisatsioonide kapitalistruktuuri juhtimisel Skeemi tipus on koguvarade tootluse näitaja ROA, mis põhineb kahel faktorikoefitsiendil - müügitulu ROS ja ressursitõhusus.
16. Finantsnäitajad Koguvarade tootlus Tootlus netovara Laenukapitali tootlus Käibekapitali tootlus Brutomarginaal Investeeringutasuvus
17. Ettevõtte finantsseisundi hindamine ja ettevõtte pankrotistumise tõenäosuse optimaalse mudeli määramine Nõuete ja koguvarade suhte näitaja K8 % - Varade kasumlikkuse muutuste dünaamika K9 % - - -
18. Üksikisiku finantsseisundi analüüs Nõuete ja koguvarade suhte näitaja. Varade tasuvus. Puhaskasumi määr Arvestades, et Võlgnik on eraisik
19. Uuring sisemiste tegurite mõjust kapitali struktuurile Venemaa ettevõtete elutsükli erinevatel etappidel Arvestades Venemaa spetsiifikat väike- ja keskmise suurusega ettevõtetele laenu andmisel, on ettevõtetel sageli raske saada laenu madalama intressimääraga. loodud kasumlikkus, et tulevikus edukalt areneda ja kasvada Teine selle ettevõtte rahanduse valdkonna teadlane N... Lisaks märgib teadlane, et laenuandja jaoks vähenevad riskid, kui ettevõte eelistab materiaalset vara immateriaalsele varale. tagatiseks, kuna esimestel on suurem jääkväärtus pankroti korral Hüpotees 2 On ... Ühendkuningriik perioodil 2001-2011 küpsusfaasis ja jõudis järeldusele, et kogukapitali kasum ja tootlus omavad olulist mõju kapitali struktuuri valikule. , märkisid teadlased, et sõltumatus alates
20. Kapitali struktuuritegurite empiiriline uuring: Volga föderaalringkonna ettevõtete analüüs 2010. aasta aktsiakapital ja koguvarareservid ROS – müügitulu põhineb müügikasumil Kvar sates

01.07.19 31 476 0

kasumlikkus on majandusnäitaja, mis näitab, kui tõhusalt kasutatakse ressursse: toorainet, personali, raha ja muud materiaalset ja immateriaalset vara. Saate arvutada üksiku vara kasumlikkuse või kogu ettevõtte kasumlikkuse korraga.

Kasumlikkust arvutatakse selleks, et ennustada kasumit, võrrelda ettevõtet konkurentidega või ennustada investeeringutasuvust. Ettevõtte kasumlikkust hinnatakse ka selle müümise korral: ettevõte, mis toob rohkem kasumit ja kulutab samal ajal vähem ressursse, maksab rohkem.

Kuidas kasumlikkust arvutatakse

On olemas tasuvuskordaja – see näitab, kui tõhusalt ressursse kasutatakse. See suhtarv on kasumi ja selle saamiseks investeeritud ressursside suhe. Koefitsienti saab väljendada konkreetses kasumisummas, mis saadakse investeeritud ressursiühiku kohta, või võib-olla protsendina.

Näiteks toodab ettevõte hapukoort. 1 liiter piima maksab 5 rubla ja 1 liiter hapukoort 80 rubla. 10 liitrist piimast saadakse 1 liiter hapukoort. 1 liitrist piimast saate 100 milliliitrit hapukoort, mis maksab 8 rubla. Sellest lähtuvalt on 1 liitri piima kasum 3 rubla (8 R - 5 R).

Ja teine ​​firma teeb jäätist. 1 kilogramm jäätist maksab 200 rubla. Selle tootmiseks on vaja 20 liitrit piima sama hinnaga - 5 rubla liitri kohta. 1 liitrist piimast saad 50 grammi jäätist, mis maksab 10 rubla. Kasum 1 liitrist piimast - 5 rubla (10 R - 5 R).

Ressursi "Piim" kasumlikkus jäätise tootmisel: 5/5 = 1 ehk 100%.

Järeldus: jäätise tootmisel on ressursside tasuvus suurem kui hapukoore tootmisel - 100% > 60%.

Kasumlikkuse suhet saab väljendada ka kulutatud ressursside mahus, mida oli vaja kindla summa kasumi saamiseks. Näiteks hapukoore puhul 1 rubla kasumi saamiseks peate kulutama 330 milliliitrit piima. Ja jäätise puhul - 200 milliliitrit.

Kasumlikkuse näitajate tüübid

Ettevõtte tulemuslikkuse hindamiseks kasutatakse mitmeid kasumlikkuse näitajaid. Igaüks neist arvutatakse puhaskasumi ja teatud väärtuse suhtena:

1. Varadele – varade tootlus (ROA).
2. Tulu juurde - müügitulu (ROS).
3. Põhivarale - põhivara tasuvus (ROFA).
4. Investeeritud raha juurde – investeeringutasuvus (ROI).
5. Omakapitali – omakapitali tootlus (ROE).

Kasumlikkuse lävi

Kasumlikkuse lävi on minimaalne kasum, mis katab kulud. Näiteks investeeringud, kui me räägime investeeringutest, või kulu, kui me räägime tootmisest. Kasumlikkuse lävest rääkides kasutatakse kõige sagedamini mõistet "tasuvuspunkt".

Varade tasuvus (ROA)

ROA näitajat arvutatakse selleks, et mõista, kui efektiivselt kasutatakse ettevõtte varasid – hooneid, seadmeid, toorainet, raha – ja millist kasumit need kokkuvõttes toovad. Kui varade tootlus jääb alla nulli, siis töötab ettevõte kahjumiga. Mida kõrgem on ROA, seda tõhusamalt kasutab organisatsioon oma ressursse.

ROA = P / CA × 100%,

P - tööperioodi kasum;

TA - samal ajal bilansis olnud varade keskmine hind.

Müügitasuvus (ROS)

Müügitasuvus näitab puhaskasumi osakaalu ettevõtte kogutulus. Suhtarvu arvutamisel võib puhaskasumi asemel kasutada ka brutokasumit või kasumit enne makse ja laenuintresse. Selliseid näitajaid nimetatakse vastavalt - müügi kasumlikkuse suhe brutokasumi ja tegevuskasumlikkuse suhtarvuks.

ROS = P / V × 100%,

P - kasum;

B on tulu.

Põhivara tootlus (ROFA)

Peamine tootmisvarad- vara, mida organisatsioon kasutab kaupade või teenuste tootmiseks ja mida ei tarbita, vaid ainult kulub. Näiteks hooned, seadmed, elektrivõrgud, autod jne. ROFA näitab toote või teenuse tootmisega seotud põhivara kasutamise tasuvust.

ROFA \u003d P / Cs × 100%,

P - organisatsiooni puhaskasum nõutava perioodi jooksul;

Cs - ettevõtte põhivara maksumus.

Käibevara tootlus (RCA)

Käibevara on ressursid, mida ettevõte kasutab kaupade ja teenuste tootmiseks, kuid mis erinevalt põhivarast on täielikult ära kasutatud. Käibevara hulka kuuluvad näiteks raha ettevõtte kontodel, tooraine, valmistooted laos jne RCA näitab käibevarade haldamise tõhusust.

RCA \u003d P / Tso × 100%,

P - teatud perioodi puhaskasum;

Tso – käibevara väärtus, mida kasutati kauba või teenuse tootmiseks samal ajal.

Omakapitali tasuvus (ROE)

ROE näitab ettevõttesse investeeritud raha tootlust. Lisaks on investeeringud ainult põhikapital või aktsiakapital. Mitte ainult oma, vaid ka laenatud vahendite kasutamise efektiivsuse arvutamiseks kasutage kasutatud kapitali tootlust - ROCE. See teeb selgeks, kui palju tulu ettevõte toob. Omakapitali tootlust võrreldakse mitte ainult teiste ettevõtete sarnaste näitajatega, vaid ka teist tüüpi investeeringutega. Näiteks pangahoiuste intressidega, et aru saada, kas ärisse on mõtet investeerida.

ROE = P / C × 100%,

P - kasum;

K on suurtäht.

Investeeringutasuvus (ROI)

Investeeringutasuvusnäitaja on kapitali tootluse analoog, kuid seda arvutatakse igat liiki investeeringute kohta. Näiteks pangahoiused, vahetusinstrumendid jne. ROI näitab investeeringu tasuvust.

ROI = P / Qi × 100%,

P - kasum;

Qi on investeeringu hind.

Tootmise tasuvus

Tootmise tasuvus on puhaskasumi suhe põhivara ja käibekapitali maksumusesse. Tegelikult näitab tootmise tasuvus kogu ettevõtte efektiivsust. Mitmekesised ettevõtted arvutavad kasumlikkust iga tootmisliigi kohta eraldi. Samuti saate arvutada tootmise tasuvuse eraldi liigid tooteid või konkreetse tootmispiirkonna, näiteks töökoja kasumlikkust.

Rpr \u003d P / (Cs + Tso) × 100%,

P - kasum;

Pr - ettevõtte põhivara maksumus;

Tso - käibevara maksumus, võttes arvesse amortisatsiooni ja kulumist.

Projekti kasumlikkus

Projekti kasumlikkus, erinevalt juba töötava tootmise kasumlikkusest, on katse hinnata, kui tõhusad on investeeringud uus äri. Projekti kasumlikkus on tulevase kasumi suhe kõigisse äritegevuse alustamiseks vajalikesse kuludesse. Seda näitajat ei arvuta mitte ainult ettevõtte alustajad, vaid ka investorid - selleks, et mõista, kas sellesse projekti on mõtet investeerida.

Ettevõtte väärtuse ja selle käivitamisel tehtud investeeringute suhtena.

Rp \u003d Laup / Qi,

Laup - ettevõtte kogumaksumus;

Qi - investeeringu suurus.

Puhastulu ja amortisatsioonikulude suhtena stardiinvesteeringutesse.

Rp \u003d (P + A) / Qi,

P - puhaskasum;

A - amortisatsioon;

Qi - kulud.

Kuidas kasumlikkust suurendada

Kasumlikkus on puhaskasumi suhe mis tahes muusse näitajasse: käibevara, põhivara, kapitali, investeeringute jms väärtus. Kasumlikkuse suurendamiseks tuleb kas suurendada lugeja väärtust – kasum või vähendada nimetajat – väärtust. varadest, kapitalist, investeeringutest jne. d.

Näiteks müügi kasumlikkuse suurendamiseks saate parandada toodete kvaliteeti või välja töötada tõhusa turundusstrateegia- selle tulemusena kasvab nõudlus ja sellest tulenevalt kasum. Ja saate tootmiskulusid vähendada - siis suureneb kasumlikkus sama nõudlusega.

Iga ettevõte on huvitatud stabiilsest täisväärtuslikust tööst, kõrge taseme saavutamisest, materiaal-tehnilise baasi ja personali kvalifikatsiooni taseme arendamisest. Kõik see nõuab investeeringuid, hoolikat suhtumist igasse senti. Pikaajalist planeerimist aitavad toetada majandusliku kasu arvutamise matemaatilised valemid, mis annavad paralleelselt hinnangu juhtivtöötajate professionaalsusele.

Kuidas rahaline hinnang varade suhtarv ehk ROA (ingliskeelne lühend ReturnOnAssets) näitab juhtimise efektiivsust, et saada ettevõttele kõigist majandusliku kasu allikatest maksimum. Kapitali struktuur (suhe laenatud raha omada) ja selle mõju puhastulule ei võeta arvesse.

Milliseid numbreid arvesse võetakse?

1. Puhaskasum on vahendite jääk pärast maksude, kohustuslike tasude ja eelarveeraldiste tasumist. Seda summat saab reserveerida, saata aadressile käibekapitali või investeerida tootmise arendamisse.
2. arvutatakse vara väärtuse suhtelise väärtusena.
   

   Tähtis: maksud on tavaks kuvada rahalises vormis protsentides.

   "Kasumiaruanne" sisaldab teavet organisatsiooni maksukoormuse kohta.

3. Intressimaksed on regulaarne kulu, mida ettevõte teeb laenatud vahendeid kasutades.

Maksed = (laenusumma * laenu intressimäär (1 + laenuintress) maksete arv): ((1 + laenuintress) maksete arv - 1)

Intressi väärtuse arvutamiseks peate teadma maksete arvu aastas vastavalt lepingulistele kohustustele (kuu, kvartal jne).

Näiteks 16% aastas arvutatakse intressimäär järgmiselt:

16 / (12 * 100) = 0.13333

Varade tootluse arvutamine

Üksikasjalik näeb välja selline:

ROA = ((puhaskasum + intressimaksed) * (1-maksumäär) / (ettevõtte varad)) * 100%

Ettevõtte varad nimetajas on kõik sularaha, sealhulgas nõuded ja hoiused (vedelad allikad), samuti toorained, materjalid, hooned ja rajatised (vähem likviidsed) jne.

Majandustulemuse kasv investeeritud vahendite ühiku kohta on otseselt võrdeline maksukomponendi ja laenatud ressurssidega.

Kasumlikkuse normaalväärtus

Mida suuremad on ettevõtte kapitaliinvesteeringud ja kapitali moodustavad investeeringud, seda madalam on rahavoogu kajastav ROA suhtarv.

Näiteks ehitustööstus, energeetika, transport nõuavad pidevalt uute võimsuste juurutamist, materiaal-tehnilise baasi kaasajastamist, kuna kohustuslik tingimus nende ellujäämine piiratud rahastamisallikatega. ROA on pöördvõrdeline kõrgete kuludega, selle väärtus langeb.

ettevõtted, suured ettevõtted teenindussektori turu katmine ei vaja elementaarset rekonstrueerimist, ettevõtte tehnilist ümbervarustust ja kaitset keskkond oma tegevuse tulemustest. Nende kasumlikkus ületab tunduvalt tootmissektorit.

Ettevõte on kahjumlik, kui antud parameeter vähem kui null. Näitajate hoolikas analüüs on vajalik.

Varade tasuvus: arvutusnäide

OOO GRAN toodab kodukeemiat. Vaja on arvutada 2013., 2014. ja 2015. aasta kasumlikkus.

"Kasumiaruandest" võtame iga aasta puhaskasumi/kahjumi väärtused.

2013 - 934 766 rubla
2014 - 345 870 rubla
2015. aasta - 222 786 rubla

Alates "", sealhulgas varade jooksvad ja pikaajalised positsioonid, vajate viimast rida:

2013. aasta - 10 234 766 rubla.
2014 - 15 345 870 rubla
2015. aasta - 18 222 786 rubla.

Arvestus aastate kaupa

1. 2013. aasta - (934766 / 10234766) * 100 = 9,13%
2. 2014 – (345870 / 15345870) * 100 = 2,25%
3. 2015. aasta - (222786 / 18222786) * 100 = 1,22%

Järeldus: aktiivsed säästud kasvavad, samas kui kasum väheneb pidevalt. See ettevõte peab üle vaatama oma finantspoliitika, parandama rahavoogude juhtimise ja jaotamise kvaliteeti, otsima oma toodetele turge.

Matemaatilised valemid ja tingimuslikud numbrilised komponendid aitavad kiiresti mõista aine finantsseisundit majanduslik tegevus. Need on väärtuslikud juhtidele, ettevõtete omanikele, asjade tegelikust seisust huvitatud inimestele.

Ettevõte saab täielikult areneda ainult tingimusel, et elanike ostujõu tõttu on mõistlik tõenäosus saada suurt kasumit, leides oma käibekapitaliressursside reservid ilma neid kõrge intressimääraga laenamata, vältides rahalist sõltuvust.

Kirjutage oma küsimus allolevasse vormi

Loe ka:

• 
  Kuidas määrata diskontomäära - populaarne ...
• 
  Mis on netosissetulek ja kuidas seda arvutada...
• 
  
• 
  Rahavoo praegune väärtus: mis see on, kuidas…

Iga ettevõtja tahab teada, kui produktiivselt tema investeeritud raha töötab. Varade tootlus näitab investeeringute efektiivsust.

Kasumlikkus aitab kontrollida ja analüüsida finantstegevus ettevõtted. See on tulemuslikkuse mõõt, mida väljendatakse rahas või protsentides. Rentaabluskoefitsient arvutatakse erinevatel juhtudel eraldi, näiteks projekti valikul ja ärisse investeerida soovides kasutatakse investeeringu tasuvust (rahvusvahelises praktikas kasutatakse mõistet ROI või ROR), see saadakse jagamisel. kasum investeeringu summa võrra. Või kasumlikkuse koefitsiendiga saab arvutada tegevustulu, mis arvutatakse müügikasumi kuludega jagamisel ja 100% korrutamisel jne. Üldist arvutusvalemit pole, kuna iga juhtumi kasumlikkus määratakse omal moel, arvutamisel kasutatakse erinevaid raamatupidamisnäitajaid.

Vaatame lähemalt, mis on varade tootlus. Informatsioon ettevõtte varade kohta sisaldub bilansis ja näitab ettevõttel oleva vara hulka. Kui on vaja arvutada vara väärtus, mis jääb omanikele pärast kohustuste tasumist, siis netovara või omavahendid ettevõtted. Selle näitaja arvutamisel võtame bilansis olevad varad (see ei võta arvesse asutajate võlga põhikapitali sissemaksetelt ja asutajatelt lunastatud omaaktsiatelt) ja lahutame bilansis olevad kohustused (välja arvatud edasilükkunud kohustused). sissetulek).

Netovara tootlus

Varade tasuvus iseloomustab rahaline seisukord ettevõtted. Kui kasumlikkus on kõrge, siis läheb ettevõttel hästi, ettevõte on väärt konkurent.

Et mõista, kas kasutame investeeritud kapitali õigesti, kui tõhusalt fondid töötavad, kasutame netovara tootluse (RONA) näitajat. Kõik omanikud soovivad, et netovara väärtus oleks suurem, kuna see viitab investeeringuobjekti õigele valikule. Siin võetakse näitaja "netovara", mis näitab kogu ettevõtte vara ilma selle kohustusteta. RONA tuletatakse maksujärgse puhaskasumi ja põhivara ning puhaskäibekapitali pluss põhivara suhtarvust.

RONA = (kasum (neto) / omakapital ja laenukapital (keskmine)) x 100%

Teine oluline arvutus, mis näitab ettevõtte tulemuslikkust, on varade tootlus (ROA). Seda arvutatakse mitte ainult ettevõtte olukorra hindamiseks, vaid selle näitaja suured kõrvalekalded allapoole (tööstuses üle 10%) võivad olla maksuameti auditi põhjuseks.

Selleks, et aru saada, milline on ettevõtte kasumlikkus mingis valdkonnas, tuleb ise välja arvutada ja võrrelda. Info näitaja arvutamiseks võetakse bilansist ja kasumiaruandest.

Varade tasuvuse suhe

Tasakaalu valem:

Kasum (kahjum) enne maksustamist (rida 2300) / bilansi valuuta kohta (rida 1600) x 100%.

Näide

OÜ "Olga" annab välja ajalehte. Aasta lõpu seisuga on tema varade maht 1 700 000 rubla ja maksueelne kasum 210 000 rubla.

Olga LLC käibevara kasumlikkus on 12,35% (210 000 rubla / 1 700 000 rubla x 100).

Näiteks 2015. aastal määras maksuamet valdkonna keskmiseks varade tootluseks 3,9%. Kõigepealt määratleme piirtase kirjastamistegevuse varade tasuvus, mille puhul kehtivad lubatud hälbed.

Varade tootluse piirväärtus on 3,51% (3,9 - (3,9 x 10%)). Võrdleme saadud väärtusega - 12,35% > 3,51%, mis tähendab, et Olga LLC varad on lubatud kõrvalekallet arvesse võttes üle valdkonna keskmisest väärtusest ja auditiks pole põhjust maksuameti poolt.

Koguvarade tootlus

Koguvarade tootlus ehk koguvarade tootlus (ROTA, Return on Total Assets) on näitaja, mis näitab ettevõtte pikaajaliste varade kasutamise efektiivsust kasumi teenimise eesmärgil. See näitaja suudab kajastada koguvarade tootlust, nende majanduslikku kasu ning näitab, kui kompetentne on juhtkond ettevõtte juhtimisel ja varade kasutamisel.

Seda näitajat saab arvutada suhte tulemusena ärikasum ettevõtetest (EBIT) varadele keskmiselt, ilma maksude ja laenuintressideta. ROTA on tegevustulu jagatud koguvaraga.

Mis on koguvara? See on ettevõtte vara (sealhulgas kõik seadmed, sõidukid, hooned, varud, sissemaksed, hoiused, väärtpaberid, immateriaalne vara ja muu vara), samuti raha kontodel ja kassas.

Erinevalt ROA-st põhineb ROTA tegevustulul, mitte puhastulul. Selle näitaja järgi on näha ettevõtte vara enne kohustuste tasumist. ROTA näitab, kui hea on ettevõte oma tegevuses.

Arvutusteks kasutatakse ettevõtte varade keskmist aastaväärtust. Alustuseks võtame arvesse ettevõtte tulusid, millest lahutame valmistatud toodete maksumuse ja kulud – saame oma müügist kasumit. Sellele kasumile lisame tegevus- ja muud tulud ning lahutame laenukulu ning muud tegevusvälised kulud. Pärast neid manipuleerimisi saadakse kasum enne makse.

Pärast seda jagame kasumi bilansivaluutaga varade kaupa ja korrutame 100-ga. Selle tulemusena ilmub ROTA koefitsient.

See näitaja arvutatakse ettevõtte efektiivsuse täiendava hindamise eesmärgil, kui ettevõte pakub näiteks laia tootevalikut. Selle lähenemisega on võimalik hinnata, kas teatud toode toob vajalik sissetulek. See võib sundida juhte muutma tootmispoliitikat, et vähendada kulusid, suurendada müügitulu ja vähendada võlga.

Loomulikult on sellel meetodil ka mitmeid puudusi, näiteks laenuvahendite kaasamisel muutub näitaja halvemaks või see näitaja ei võta arvesse hooajalisust. Kui näitaja on väga kõrge, ei tähenda see, et oleks vahendeid, millega aktsionäridele näiteks dividende maksta. Kasumit võib lihtsalt välja võtta, kuna ROTA ei näita, kas ettevõte on likviidne.

See näitaja ei kajasta ettevõtte finantspildi terviklikkust ja seda ei tohiks kasutada peamise efektiivsuse hindamise meetodina.

Ettevõtte finants- ja majandustegevuse analüüsimisel tuleb arvestada absoluutsete ja suhteliste näitajatega. Absoluutnäitajad on müük, tulud, kulud, laenud, kasum jne. Suhtelised näitajad võimaldavad ettevõttel täpsemalt analüüsida organisatsiooni hetke finantsseisundit. Üks neist kriteeriumidest on varade tootlus (KRA).

Varade tasuvus iseloomustab nende kasutamise efektiivsust ettevõttes ja nende mõju tootlusele. Varade tootlus näitab, kui palju kasumit saab organisatsioon iga aktiivsesse komponenti investeeritud rublaühiku kohta. RA illustreerib kapitaliomandi võimet teenida kasumit.

Varade tootlus jaguneb kolmeks omavahel seotud näitajaks:

• ROAvn – põhivara suhtarv;
• ROAob on käibevara näitaja;
• ROA – koguvarade tootlus (kokku).

Põhivara - organisatsiooni vara, mis kajastub bilansi I jaos keskmise suurusega ettevõtete puhul ning bilansiridadel 1150 ja 1170 - väikeste asutuste puhul. Põhivara võib organisatsioon kasutada kauem kui 1 aasta. Need ei kaota töö ajal oma tehnilisi omadusi ja kvaliteediomadusi ning kannavad kulud osaliselt üle valmistatud kaupade maksumusele. Põhivara on materiaalne, immateriaalne ja rahaline.

Käibevara on vara, mis on keskmise suurusega organisatsioonide puhul kantud bilansi I jakku, väikestel aga bilansiridadele 1210, 1230 ja 1250. Käibevara võetakse kasutusele vähem kui aasta või tootmistsükli jooksul ja kantakse selle väärtus koheselt üle ettevõtte poolt toodetud toodangu kuludesse. MÕLEMAD jagunevad ka materiaalseteks (varud), immateriaalseteks (debitoorsed arved) ja rahaliseks (lühiajalised investeeringud).

Koguvara on BOA ja MÕLEMA kombineeritud väärtus.

Kuidas suhet arvutada

Arvutusvalem sisse üldine vaade järgnevalt:

Varade tootluse arvutamiseks kasutatakse sageli puhaskasumi näitajat. Arvutamisel saab kasutada ka maksueelse kasumi võimalust ja arvutada koguvarade tootlust (PCA). Kasumlikkuse valem:

RSA \u003d PDN / Ac,

• PDN - tulumaksueelne kasum;
• Ac - kinnisvara varade keskmine maksumus aruandeperioodil.

Netovara tootlus (NA) arvutatakse järgmise valemi abil:

RFA = PDN / CA.

RA koefitsiendi arvutamisel saate kasutada teavet raamatupidamisest ja finantsaruanded praeguse kuupäeva jaoks. Vastavalt Rahandusministeeriumi 02.07.2010 korraldusele nr 66n saab varade tootlust arvutada bilansi ja raamatupidamise aruannete andmete põhjal.

Varade tootlus – bilansivalem:

KRA \u003d liin 2400 OP OFR / (rida 1600 NP BB + rida 1600 CP BB) / 2,

• lk 2400 OP OFR - FC aruandeperioodi kohta;
• rida 1600 NP BB - varade väärtus perioodi alguses;
• 1600 CP BB - näitaja perioodi lõpus.

ROAin arvutatakse ka bilansi väärtustest ja saadakse aruandeperioodi kasumi ja bilansi I jao (rida 1100) kogusumma suhtarvust.

Kasum võetakse kasumiaruande realt 2400 (PV) või 2200 (müügist).

ROA arvutatakse ka kasumiaruandest saadava tulu ja MÕLEMA kulu keskmise väärtuse suhte järgi. Kui on vaja arvutada tasuvus kõigi näitajate puhul, siis võetakse arvutamiseks bilansi aktiivse osa II jao viimane rida. Juhul, kui on vaja arvutada kindlat tüüpi MÕLEMAD, leiab info bilansi II jao vastavalt realt.

Kuidas väärtusi sõeluda

RA on oluline tööriist mitte ainult analüütikutele ja finantsistidele, kes arvutavad ettevõtte tegelikku kapitali ja kasumi kasvu, vaid ka raamatupidajatele. Õigesti arvutatud koefitsient näitab ettevõtte tegelikku praegust finantsseisundit, mis on kontrolliasutuste jaoks kõige väärtuslikum teave (Föderaalse maksuteenistuse korraldus nr MM-3-06 / 333@, 30.05.2007). RA indeksi normväärtus on suurem kui null. Kõrvalekaldumine normist kehtestatakse iga tööstusharu jaoks eraldi (föderaalse maksuteenistuse korralduse nr MM-3-06 / 333 @ 30.05.2007 punkt 4). Siiski, vastavalt üldreegel leitakse, et valdkonna keskmist standardit 10% või rohkem ületav kõrvalekalle on kriitiline, st asutuse finantsmajanduslik tegevus on problemaatiline ja kahjumis.

Arvutamise näide

Arvutage CRA jaoks mittetulundusühing"Tugevus" 2017. aastaks.

Selleks vajame bilansist andmeid:

• aruandeperioodi puhaskasum (kasumiaruande rida 2400) - 320 000 rubla;
• aktiivsete fondide summa perioodi alguses (rida 1600 NP BB) - 4 100 000,00 rubla;
• sama väärtus perioodi lõpus (rida 1600 CP BB) - 5 300 000,00 rubla.

Seega CRA = 320 000,00 / (4 100 000 + 5 300 000) / 2 = 320 000,00 / 4 700 000,00 = 0,068 × 100% = 6,8%.

Tööstusharu keskmine reitinguagentuur on 5%. Seega tegutseb MTÜ "Sila" edukalt ning sellel on kõrge finants- ja majandustegevuse tootlus (efektiivsus).